Brecha de género en pensiones
En Chile, una mujer que se pensiona, hoy recibe, en promedio, $213.000 pesos chilenos al mes de pensión autofinanciada. Un hombre en las mismas condiciones recibe $372.000. Esa diferencia no es una anomalía: es una brecha estructural del 42,6% que acaba de confirmar la Superintendencia de Pensiones en su informe anual de género, publicado en agosto de 2026. Y lo más preocupante es que los números no son exclusivos de Chile.
Para entender por qué ocurre esto, primero hay que entender cómo funciona un sistema de capitalización individual. En este modelo —que opera en Chile, México y otros países de la región— tu pensión depende exclusivamente de tres cosas: cuánto aportaste, durante cuánto tiempo y a qué edad te jubilas. El sistema no pregunta si tuviste hijos, si te tocó cuidar a un familiar enfermo o si trabajaste informalmente por temporadas. Solo suma los pesos que entraron a tu cuenta individual.
Eso significa que las desigualdades del mercado laboral se trasladan directamente a la vejez. Si ganaste menos, cotizaste menos. Si estuviste fuera del mercado formal por cuidados no remunerados, no acumulaste semanas. Y si viviste más años —como es el caso estadístico de las mujeres— tu ahorro debe estirarse para financiar más tiempo de jubilación, lo que reduce el monto mensual.
Los números que reveló el estudio
El informe de la Superintendencia de Pensiones, publicado el 11 de agosto de 2026, analizó a 1.237.764 personas pensionadas por vejez de 65 años o más. Los resultados muestran que la brecha no es un rumor: es una realidad medible.
| Indicador | Mujeres | Hombres | Brecha |
|---|---|---|---|
| Pensión autofinanciada promedio | $213.000 CLP | $372.000 CLP | -42,6% |
| Con Pensión Garantizada Universal | $407.000 CLP | $558.000 CLP | -27% |
| Con Seguro Social Previsional | $491.000 CLP | $631.000 CLP | -22,1% |
La buena noticia es que los mecanismos solidarios que introdujo la reforma previsional de 2025 —la Pensión Garantizada Universal (PGU) y el Seguro Social Previsional, que incluye el Beneficio por Años Cotizados (BAC) y la Compensación por Expectativa de Vida (CEV)— están reduciendo esa brecha. La mala noticia es que, incluso con esos apoyos, las mujeres siguen recibiendo pensiones significativamente más bajas.
¿Por qué? Porque el problema arranca mucho antes de la jubilación. En marzo de 2026, la densidad de cotización de las nuevas pensionadas chilenas fue del 46%, mientras que la de los hombres llegó al 65%. Esa diferencia de 19 puntos porcentuales refleja trayectorias laborales más discontinuas, mayores períodos de informalidad y una brecha salarial persistente. El desempleo femenino en el trimestre marzo-mayo de 2026 fue del 10,5%, frente al 8,6% masculino, y la informalidad laboral femenina alcanzó el 28,8%.
No es solo un problema chileno
México y Colombia enfrentan dinámicas similares, aunque con respuestas distintas.
En México, la brecha de género en pensiones aumentó de 28,5% a 35% entre 2007 y 2024, según la OCDE. Las trabajadoras afiliadas al sistema AFORE-IMSS registran un salario base de cotización de $88 pesos por cada $100 que aportan los hombres, y su densidad de cotización promedio es del 47% contra el 54% masculino. Además, al jubilarse las mujeres mexicanas tienen una expectativa de sobrevivencia de 18,6 años frente a 16,8 años de los hombres, lo que estira aún más un ahorro que ya es menor.
En Colombia, la situación dio un giro en 2026. Una sentencia de la Corte Constitucional ordenó reducir progresivamente las semanas de cotización que las mujeres necesitan para pensionarse: de 1.300 a 1.000 semanas, con una reducción gradual de 25 semanas por año hasta 2036. En 2026, las mujeres necesitan 1.250 semanas. Según Colpensiones, esto permitiría que más de 15.000 mujeres adicionales accedan a pensión de vejez este año. Aun así, solo 2 de cada 10 mujeres en edad de jubilación alcanzan una mesada, contra 3 de cada 10 hombres.
La compensación que Chile ya aplica
La reforma chilena de 2025 incluyó una medida que pocas personas entienden pero que es clave: la Compensación por Expectativa de Vida (CEV). Como las mujeres viven más años, históricamente sus mismos ahorros debían financiar más tiempo, lo que reducía su pensión mensual. La CEV corrige eso: equipara la pensión de hombres y mujeres que tienen el mismo ahorro y se jubilan a los 65 años, con un valor mínimo de 0,25 UF mensuales (aproximadamente $10.000 CLP).
Este beneficio es escalonado. Si una mujer se jubila a los 65 años, recibe el 100% de la compensación. A los 64 años, el 75%. A los 63 años, el 50%, y así sucesivamente hasta el 5% si se jubila a los 60 años, la edad mínima legal para ellas.
El dato relevante es que en marzo de 2026 ya había 1.406.339 beneficiarios del Seguro Social Previsional, de los cuales el 56% eran mujeres. La PGU, por su parte, llegó a 2.265.811 personas, con un 57,9% de mujeres. Esos pilares solidarios son los que han logrado reducir la brecha del 42,6% inicial al 22,1% final.
¿Qué puede hacer una persona que está trabajando hoy?
Si tienes 25, 35 o 45 años, la pensión puede parecer lejana. Pero los números del estudio chileno muestran que las decisiones de hoy se cristalizan en cifras irreversibles dentro de tres décadas. Estos son tres pasos concretos:
1. Revisa tu densidad de cotización. En Chile puedes consultarla en el sitio de tu AFP. En México, en la CONSAR. En Colombia, en tu fondo privado o en Colpensiones. Si ese número está por debajo del 50%, cada año que pase sin corregirlo tiene un costo exponencial en tu pensión futura.
2. Si tienes pareja, planifiquen como unidad económica. Muchas familias latinoamericanas toman decisiones financieras individuales, pero viven realidades compartidas. Si uno de los dos interrumpe su carrera por cuidados de hijos o adultos mayores, esa persona pierde cotizaciones. Conversar quién aporta qué, y cómo se compensa esa interrupción, es una planificación previsional realista.
3. No subestimen las pensiones no contributivas y los beneficios por cuidado. En Chile, el Seguro de Lagunas Previsional cubre períodos de cesantía. En México, la reciente reforma permite que las mujeres accedan desde los 63 años a una pensión residencial básica. En Colombia, la reducción de semanas es un avance, pero requiere que tu historia laboral esté unificada y actualizada. Estos mecanismos existen, pero solo funcionan si los conoces y los activas.
Un problema que no resuelve el ahorro individual
El informe chileno tiene una conclusión incómoda: aun con la misma tasa de ahorro, las mujeres terminarán con pensiones más bajas porque el sistema de capitalización individual reproduce las desigualdades del mercado laboral. No hay app de finanzas personales, curso de inversiones o hábito de ahorro que solucione una brecha salarial o una interrupción laboral por cuidados no remunerados.
Eso no significa que no haya nada que hacer. Significa que la solución no es solo individual: requiere que los sistemas reconozcan que las trayectorias laborales no son iguales, y que las parejas y familias planifiquen sabiendo que la desigualdad de hoy se convierte en la pobreza de mañana.
Tu acción concreta de hoy: Abre el portal de tu AFP o administradora de pensiones y busca tu densidad de cotización. Ese número —que toma menos de dos minutos encontrar— es la variable más predictiva de cuánto recibirás de pensión. Si es menor al 50%, cada mes que pase sin corregirlo tiene un costo que no podrás recuperar.
Disclaimer: Este contenido es educativo y no constituye asesoría financiera. Cada situación personal es única. Consulta con un profesional antes de tomar decisiones financieras importantes.
Fuentes consultadas:
- La Tercera — 11 de agosto de 2026
- CNN Chile — 11 de agosto de 2026
- OECD Pensions at a Glance 2025 - Chile — noviembre de 2025
- OECD Pensions at a Glance 2025 - Mexico — noviembre de 2025
- El País Colombia — 14 de febrero de 2026
- Infobae Colombia — 30 de marzo de 2026
- Columna Valentina Paredes, Universidad de Chile — 2026
- Scielo México - Brecha de género en pensiones — 2021
- Gob.cl - Reforma de Pensiones — 2025
Claims numéricos verificados contra fuentes primarias: Superintendencia de Pensiones Chile (agosto 2026), OCDE (noviembre 2025), Colpensiones/Infobae (marzo 2026).
Este artículo es de carácter educativo y no constituye asesoría financiera profesional.